如何看虚拟货币 40 万人爆仓，币圈大佬千亿财富蒸发 90%？背后反映了什么问题？

没有商品支撑，没有制定和维持规则有效性的能力，没有强而有力的金融监管，货币算个屁啊！更何况这些更满足丛林法则的虚拟资产。

都不想参与创造商品，还都想消费别人创造的商品，拿郁金香换吗？

币圈生存指南：不要相信新闻。我并不是说新闻是假的，而是新闻的写作方式，或者说话术。币圈确实血洗，但是被血洗的都是 altcoin 或者说 shitcoin，比特币跌幅没有比纳斯达克差到哪里去。

这背后是什么问题呢？altcoin 注定会血洗，因为初始持币人的“财富”必须要散户来承担。换句话说，他不卖出自己大量的币，就无法提现。

我解释一下所谓币圈“大佬”们怎么玩的。下面这个图我用过很多次了，图中灰色和红色的部分就是所谓 Pre-mine，说白了就是白给大佬或者投资人的币，话句话说这些币的成本几乎为 0 。其中比较明显的：Solana，Binance，Polkadot，Celo 等等。总结割韭菜流程：

通过 pre-mine 获得大量 0 成本代币
借助牛市，造势推高币价
持续造势，等待牛市结束
一旦发现牛市结束，大量卖出，散户买单
等比特币牛市再次开始，发行新的代币，循环

到头来，你以为大佬们净值蒸发 80%，殊不知人家不可能抛售在熊市的尾巴，事实上他们才是熊市的主要卖方、发起方，而且他们的成本价是 0 。真正蒸发的只有散户的钱，流向大佬们。低成本获得代币，让持币人完全不会在乎币价。

事实是：你觉得人家亏损了，但是人家在家数钱，盘算下一次推个什么币出来。。。

我只能说，人家这么干不违法，愿者上钩。

最后：

别碰 altcoin/shitcoin
别碰合约、别做空
别看新闻

绝大多数人拿住比特币超过5年，收益率已经碾压 99% 的散户了。没事儿不要乱看七零八碎信息，真要有时间，花点时间看看《Programming Bitcoin》这本书。Python 实现比特币的每一个细节，跟完这本书你真正理解比特币。你可以分清冷钱包和热钱包的区别，你甚至可以用你自己的python代码实现转账。

理解比特币，是认识其他 altcoin 的基础。因为比特币的实现包含了所有加密货币的基础模块：椭圆曲线密码学、非对称密码学、Script（智能合约实现）和栈机、网络序列化和通讯、共识算法。然后你就发现，绝大多数的 altcoin 并没有他们声称的那么多创新。

也是因为这样，你才能拿得住比特币。因为你知道你持有的究竟是什么。

~ 更

这背后还有个更深层次的问题：比特币和其他币（区块链技术）的本质区别在哪里。其实比特币白皮书已经写清楚了，比特币主要是为了“完全”消除第三方信任实现交易。这种消除信任是有代价的。引用《Bitcoin Standard》：

比特币系统所需的庞大算力是为了消除对可信第三方的依赖，保护既有的货币政策不被改变。如果有人试图给第三方机构加装区块链发动机，那么消耗的算力就只是无意义的电力浪费。

看一个东西是否优秀，我们可以看他的产出。以太坊这些年生产了设么东西大家有目共睹：2017 年 ICO；2021年 NFT + Defi。一言以蔽之：生产的都是道德和经济垃圾。

ICO 是一场低劣的诈骗活动，受害人血本无归；NFT 是一场大型传销活动，受害人血本无归；Defi 是一场大型P2P借贷活动，受害人血本无归。这其中还伴随着各种智能合约被黑的损失。

货币政策可以被剥离第三方，因为它本身其实非常简单；然而金融活动永远不应该脱离第三方仲裁，因为人性。

看一个东西是否优秀，我们可以看的他的设计：

好设计的第一步是，要解决的问题是清晰的，然后找出问题的最优解决方案。最优解决方案不仅仅是解决问题，所谓最优，就是不能包含任何无关或多余的部分。比特币创造者的动机是创造一种“点对点的电子现金”，他为此完成了整套设计。

对于任何需要处理支付、交易或记录保存业务的第三方机构来说，区块链都是一项极其昂贵而低效的技术。非比特币区块链结合了双方的缺点：区块链昂贵笨重的结构和可信第三方的安全风险。因此并不奇怪的是，在发明8（13）年后，除了量身打造的比特币以外，区块链技术还没有突出重围，市场上还没有出现获得成功的区块链商业应用。
电子现金可以有商业和电子应用，但是这并不意味着，将区块链技术当作可以在多个领域广泛应用的技术创新来讨论有何意义。更好的理解方式是，有一部机器制造出了确定性很强的点对点的电子现金，区块链是这部机器中不可缺少的一个齿轮。

给你讲个故事：

1、虚拟货币平台既做裁判又当选手、还远在国外无任何监管

2、相关媒介全部被平台背后的财团所控制

3、哪怕有些媒介如网易等不被财团所控制，也可以找人花钱随时发利空、利多的软文

4、全网水军只要有钱发几条谣言更是不在话下

5、平台对交易系统及后台数据完全掌握，可以随时通过人工或机器人做多或做空，进行多空双杀，收割韭菜；

6、在平台交易的会员需要真实的虚拟货币存单或法定货币存单进行交易，而平台做多或做空可以通过虚假订单即可完成，连真实资金都不需要；

7、平台算法或机器人出现故障，仅需要“拔网线”（即平台自己的订单可卖出或买入，真实会员订单无法挂单）这一骚操作解决所有后顾之忧；

8、大部分的虚拟货币都集中在极少数人手里，交易平台又是中心化的，已将比特币及其信徒“去中心化”的梦想已完全粉碎；

以上故事纯属虚构，请自行对号入座。